Blackline Chiude un collocamento privato da 4,0 milioni di dollari

CALGARY, ALBERTA--(Marketwire - 31 luglio 2012) -

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Blackline GPS Corp (TSX VENTURE:BLN) ("Blackline"o la"Corporazione") è lieta di annunciare di aver completato un'offerta di collocamento privato non mediato di 3.200.000 unità della Corporazione (le"Unità") al prezzo di $1,25 per Unità per proventi lordi complessivi di $4.000.000 (l'"Offerta"). I ricavati dell'offerta saranno utilizzati per espandere lo sviluppo del prodotto della Corporation e i piani di vendita, nonché il capitale circolante generale.

Un elemento centrale del piano aziendale di Blackline è stato quello di sviluppare una suite completa di prodotti per il mercato della sicurezza dei lavoratori solitari, consentendo così alla società di fornire una soluzione di sicurezza per lavoratori solitari da un'unica fonte a una vasta gamma di settori. L'aumento del capitale fornito dall'offerta permetterà a Blackline di realizzare lo sviluppo della suite completa di prodotti molto più rapidamente consentendo così a Blackline di assicurare la sua posizione di leadership nel mercato della sicurezza dei lavoratori solitari.

La società è inoltre lieta di annunciare che DAK Investments Corp. ("DAK"), l'investitore principale nel collocamento privato, assisterà Blackline nella creazione di un comitato consultivo ("il comitato") per la società i cui partecipanti assisteranno Blackline nello sviluppo di nuove opportunità e nell'accelerazione della sua crescita. Si prevede che il gruppo consisterà di uomini d'affari leader in una varietà di settori.

Ogni Unità dell'Offerta è composta da un'azione ordinaria della Società (una"Azione Comune") e un warrant per l'acquisto di un'Azione Comune (un"Warrant"). Ogni warrant dà diritto al titolare di acquistare un'azione comune per un periodo di trentasei mesi dopo la chiusura dell'offerta a un prezzo di esercizio di 1,50 dollari per azione comune.

In relazione all'offerta, Blackline ha pagato un totale di $110.000 in contanti e ha emesso un totale di 160.000 warrant di compensazione ("Warrant di compensazione") a procacciatori di affari per i servizi resi in relazione all'offerta. Ogni warrant della compensazione autorizza il relativo supporto ad acquistare un'unità in qualunque momento prima della data che è ventiquattro mesi dopo la chiusura dell'offerta ad un prezzo di esercizio di $1.25 per unità . I Warrant emettibili all'esercizio dei Warrant di compensazione avranno gli stessi termini e condizioni dei Warrant descritti sopra.

Tutti i titoli emessi in relazione all'offerta sono soggetti a un periodo di detenzione di quattro mesi più un giorno.

In relazione all'offerta, DAK ha acquistato un aggregato di 1.600.000 unità . In conformità con le regole e le politiche del TSX Venture Exchange, poiché l'acquisizione di 1.600.000 unità da DAK provocherebbe la creazione di una nuova "persona di controllo" ai fini delle regole e delle politiche del TSX Venture Exchange, la società ha ricevuto l'approvazione di una maggioranza degli azionisti "disinteressati" della società (essendo tutti gli azionisti della società , tranne DAK) per mezzo del consenso scritto dell'azionista. Poiché DAK è attualmente un "insider" della società in virtù della sua attuale proprietà di azioni comuni, l'ulteriore acquisizione di titoli da parte di DAK in relazione all'offerta è considerata una "transazione con parti correlate" ai sensi dello strumento multilaterale 61-101 - Protezione dei detentori di titoli di minoranza in operazioni speciali ("MI 61-101"). Ai sensi del MI 61-101, in assenza di un'esenzione disponibile, la Corporation sarebbe tenuta a ottenere l'approvazione della minoranza e una valutazione formale per l'emissione di Quote a DAK. Tale esenzione è disponibile per l'emissione di unità a DAK ai sensi delle sezioni 5.5(a) e 5.7(a) del MI 61-101, rispettivamente, perché al momento in cui la transazione è stata concordata, né il valore equo di mercato dell'oggetto della, né il corrispettivo del valore equo di mercato per la transazione, superava il 25% della capitalizzazione di mercato della Corporation.

Il completamento dell'offerta è soggetto all'approvazione finale del TSX Venture Exchange.

Una copia di questo comunicato stampa sarà disponibile su www.sedar.com

Informazioni su Blackline: Blackline GPS è un leader nella localizzazione wireless che sviluppa, produce e commercializza prodotti e servizi per il monitoraggio della sicurezza dei lavoratori, la tracciabilità nascosta e le applicazioni consumer. Le soluzioni di Blackline offrono sicurezza, protezione e consapevolezza della posizione attraverso hardware wireless innovativo e interfacce utente personalizzate, tra cui web, mobile, messaggistica e servizi web. La nostra missione è quella di diventare il fornitore leader nel mondo per il monitoraggio della sicurezza dei lavoratori connessi in modalità wireless e per i prodotti di tracciamento nascosto. Blackline prodotti consentono ai nostri clienti di proteggere il loro personale e i beni di valore, condividere le condizioni del loro ambiente e connettersi con i servizi di emergenza quando necessario. Blackline soluzioni Proteggere. Condividere. Collegare.®

Consulenza prospettica

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